Mentransfer Kekayaan Lintas Generasi Secara Efisien:Panduan Cerdas Pajak

Ini adalah artikel tamu dari PNC

Jumlah pengecualian yang saat ini tersedia untuk pajak hadiah dan properti federal serta pajak pengalihan generasi, terkadang secara individu atau kolektif disebut sebagai pajak pengalihan,1 mungkin terbukti menjadi kesempatan sekali seumur hidup untuk mewariskan kekayaan yang signifikan kepada anak-anak, cucu, dan generasi yang lebih jauh dengan cara yang hemat pajak. Individu dan keluarga yang ingin memanfaatkan peluang penghematan pajak ini mungkin harus bertindak cepat karena jumlah pengecualian yang diperluas saat ini akan berakhir pada akhir tahun 2025. Selain itu, jumlah pengecualian dapat berubah lebih awal jika Kongres memberlakukan undang-undang yang mengurangi jumlah pengecualian sebelum tahun tersebut.

Seperti yang dibahas di bawah, kami merekomendasikan individu dan keluarga yang menjadikan pemberian hadiah dalam keluarga sebagai bagian dari strategi perencanaan kekayaan mereka:

• pertimbangkan untuk melakukan transfer kekayaan yang berarti sekarang, sebelum jumlah pengecualian berubah;
• mengkonfirmasi bahwa tujuan perencanaan lainnya telah terpenuhi sebelum melakukan pemberian lebih lanjut; dan
• jika diperlukan, sertakan fleksibilitas dalam rencana transfer kekayaan untuk mengatasi kemungkinan perubahan undang-undang atau perubahan keadaan pribadi dan keuangan.

Kami menyarankan Anda mendiskusikan rekomendasi ini dengan penasihat hukum dan pajak Anda.

Peluang Saat Ini

Undang-Undang Pemotongan Pajak dan Ketenagakerjaan tahun 2017 (TCJA)2 menciptakan peluang yang signifikan untuk mentransfer kekayaan secara efisien pajak kepada generasi berikutnya dan seterusnya, yang secara efektif melipatgandakan pengecualian pajak hadiah dan warisan serta pengecualian pajak transfer generasi dari batasan yang berlaku pada tahun 2017. Jumlah pengecualian tersebut diindeks berdasarkan inflasi dan untuk tahun 2023 adalah $12,92 juta per orang ($25,84 juta untuk pasangan menikah) dan tunduk pada penyesuaian lebih lanjut terhadap inflasi hingga tahun 2025. Bagi individu dan keluarga yang bersedia dan mampu memberikan hadiah yang signifikan, hal ini merupakan suatu hal yang belum pernah terjadi sebelumnya. peluang untuk mentransfer aset kepada generasi muda dengan biaya pajak transfer yang jauh lebih rendah.

Peningkatan kapasitas pemberian hadiah ini tidak bersifat permanen. Dengan asumsi tidak ada perubahan, jumlah pengecualian saat ini (selanjutnya disesuaikan dengan inflasi) akan berakhir pada tanggal 31 Desember 2025. Mulai 1 Januari 2026, jumlah pengecualian akan diturunkan menjadi $5 juta, diindeks untuk inflasi. Meskipun jumlah pengecualian pada tahun 2026 diperkirakan berjumlah sekitar $6,4 juta, peningkatan inflasi mungkin membuat perkiraan tersebut menjadi usang. Jika tingkat inflasi yang tinggi saat ini terus berlanjut hingga tiga tahun ke depan, kemungkinan besar jumlah pengecualian pada tahun 2026 akan mencapai sekitar $8 juta per orang.3

Memberi Hadiah atau Tidak Memberi Hadiah?

Bagi individu dan keluarga yang ingin mewariskan aset kepada anak, cucu, dan (mungkin) keturunan jauh sebagai bagian dari rencana transfer kekayaan mereka secara keseluruhan, pemberian hadiah sekarang, bukan nanti, dapat memberikan manfaat yang signifikan bagi keluarga. Namun pemberian hadiah seumur hidup adalah tindakan penyeimbang, dimana manfaat dari memberikan hadiah saat ini harus lebih besar daripada potensi kerugiannya. Menentukan apakah akan memberikan hadiah dalam jumlah besar kepada generasi mendatang merupakan keputusan yang rumit dan bergantung pada sejumlah faktor.

Bagi banyak orang, perencanaan yang matang dapat menangkap banyak keuntungan dari pemberian hadiah seumur hidup sekaligus meminimalkan dampak dari potensi kerugian, seperti beberapa pro dan kontra dari pemberian hadiah yang disorot dalam grafik di atas. Diskusi dengan penasihat pajak, hukum, dan keuangan dapat membantu Anda memutuskan apa yang tepat untuk Anda dan keluarga.

Pertimbangan Mengingat Akan Datangnya

Pengurangan Pengecualian Dengan asumsi manfaat pemberian hadiah sekarang lebih besar daripada potensi kerugiannya, dan individu atau keluarga dapat memberikan hadiah yang signifikan, wajib pajak harus mengingat hal-hal berikut ketika menentukan berapa banyak (dan bagaimana) pemberian sebelum kesempatan ini ditutup.

Jadilah Besar, atau Jangan Repot

Setelah memutuskan untuk memanfaatkan jumlah pengecualian yang diperluas, tentukan apakah nilai hadiah cukup besar untuk memanfaatkan peluang unik ini dengan sebaik-baiknya. Karena penggunaan jumlah pengecualian sebelumnya akan mengurangi jumlah pengecualian wajib pajak yang tersedia untuk mengimbangi hadiah di masa depan, pemberian hadiah yang kurang dari jumlah pengurangan pengecualian yang diantisipasi tidak akan memaksimalkan peluang pemberian hadiah saat ini (Tabel 1).

Penting untuk dicatat bahwa jika jumlah pengecualian dikurangi di masa depan, memberikan hadiah sekarang tidak akan menambah harta kena pajak donor di masa depan. Hal ini karena Internal Revenue Service mengeluarkan peraturan pada tahun 2019 (dikenal sebagai peraturan “anti-clawback”) yang menghilangkan risiko peningkatan harta kena pajak hanya dari penurunan jumlah pengecualian.6

Ingatlah Semua Tujuan Perencanaan

Meskipun pemberian hadiah saat ini dapat menciptakan penghematan pajak transfer bagi keluarga pembayar pajak, berhati-hatilah agar manfaat ini tidak mengorbankan pencapaian tujuan keuangan lainnya, baik saat ini maupun di masa depan. Misalnya, memberikan hadiah dalam jumlah besar kepada anggota keluarga saat ini dapat mengganggu kemampuan donor untuk mempertahankan gaya hidup yang diinginkan atau berkontribusi untuk amal. Demikian pula, pastikan bahwa anak-anak penerima dan generasi mendatang siap menangani aset keuangan sebelum memberikan hadiah dalam jumlah besar. Menggunakan perwalian untuk memberikan hadiah yang signifikan dapat membantu mencegah penerima menerima terlalu banyak dan terlalu cepat. Perwalian juga dapat dirancang untuk memberikan perlindungan aset yang mungkin tidak tersedia untuk hadiah langsung. Selain itu, perwalian dapat berfungsi sebagai alat pengajaran untuk membantu mempersiapkan penerima manfaat saat ini dan masa depan agar berhasil mengelola kekayaan.

Jaga Fleksibilitas

Karena peraturan dapat berubah kapan saja, menjaga fleksibilitas terkait pemberian hadiah adalah hal yang penting. Pasangan suami istri yang ingin mempertahankan sebanyak mungkin kapasitas pemberian hadiah di masa depan mungkin ingin mempertimbangkan untuk tidak memilih untuk membagi hadiah7 dan menggunakan kapasitas pemberian hanya dari satu pasangan. Meskipun hal ini akan menghalangi donor untuk memberikan hadiah tambahan melebihi sisa jumlah pengecualian donor (jika ada) tanpa benar-benar membayar pajak hadiah, total kapasitas pemberian hadiah untuk pasangan tersebut akan meningkat karena jumlah pengecualian untuk pasangan nondonor dipertahankan untuk digunakan di masa mendatang (Tabel 2).

Opsi lain yang mungkin memberikan fleksibilitas adalah penggunaan perwalian yang dapat menguntungkan pasangan donor (dibandingkan dengan perwalian yang hanya menguntungkan keturunan langsung donor), yang terkadang disebut sebagai perwalian akses seumur hidup pasangan.8 Strategi pemberian ini dapat memberikan akses terhadap dana hibah kepada pasangan (dan melalui pasangan, donor dan keluarga) jika diperlukan. Sayangnya, strategi ini dan strategi yang dibahas di atas hanya tersedia bagi pasangan yang sudah menikah. Ada beberapa strategi yang memberikan fleksibilitas signifikan bagi individu yang belum menikah ketika memberikan hadiah dalam jumlah besar.9

Apa yang Harus Dihadiahkan

Selain menentukan berapa banyak dan kapan akan dihadiahkan, menentukan aset optimal untuk dihibahkan dapat meningkatkan manfaat pajak bagi keluarga. Mentransfer yang berikut ini
jenis aset dapat memberikan beberapa keuntungan lebih lanjut dalam hal pemberian hadiah.

Aset Diperkirakan Akan Menguat dalam Waktu Dekat

Salah satu manfaat memberi hadiah selama hidup adalah kemampuan untuk menghilangkan penghargaan di masa depan
harta kena pajak Wajib Pajak pada saat meninggal dunia. Menghadiahkan aset yang diperkirakan akan terapresiasi dalam waktu dekat dapat memberikan keuntungan dibandingkan aset yang diperkirakan akan terapresiasi
mengapresiasi lebih lambat.

Aset yang Dikenakan Diskon Penilaian

Menghadiahkan aset yang dikenakan diskon penilaian karena kurangnya daya jual atau kurangnya kendali dapat membantu memperbesar nilai total yang dapat ditransfer tanpa pajak transfer tambahan. Misalnya, jika suatu aset yang seharusnya bernilai $10 juta dikenakan diskon penilaian sebesar 20%, aset ini akan bernilai $8 juta untuk tujuan pajak hadiah. Dengan kata lain, mentransfer aset yang dikenakan diskon penilaian sebesar 20% dapat memungkinkan wajib pajak untuk mentransfer aset senilai $12,5 juta dengan nilai pajak hadiah sebesar $10 juta.10

Kepentingan Bisnis Keluarga

Momok pajak hadiah dapat menjadi penghalang yang signifikan dalam mewariskan bisnis ke generasi berikutnya. Demikian pula, menjual bisnis kepada generasi berikutnya mungkin memerlukan pengalokasian arus kas bisnis di masa depan untuk membayar harga penjualan, sehingga berpotensi menghambat kemampuan untuk melestarikan dan mengembangkan bisnis. Jika transisi keluarga diinginkan dan bisnis ingin terus berlanjut, mungkin masuk akal untuk mempertimbangkan menghadiahkan sebagian atau seluruh kepemilikan dalam bisnis keluarga. Transfer ini mungkin juga memenuhi syarat untuk mendapatkan diskon penilaian. Hal ini dapat membantu meningkatkan nilai aset yang ditransfer ke generasi berikutnya sekaligus menjaga modal dalam bisnis.

Bertindak Sebelum Jendela Peluang Tertutup

Pemberian hadiah memerlukan pertimbangan yang cermat dan bukan sesuatu yang bisa dilakukan dengan mudah, namun manfaat pemberian seumur hidup bisa sangat besar. Jika hadiah seumur hidup cocok dengan rencana transfer kekayaan Anda, pertimbangkan untuk memanfaatkan perluasan pajak hadiah dan properti saat ini serta jumlah pengecualian pajak transfer generasi sebelum habis masa berlakunya atau dikurangi. Hubungi penasihat keuangan, hukum, dan pajak Anda untuk mengetahui strategi pemberian hadiah mana yang paling dapat membantu Anda mencapai tujuan keuangan Anda.

Catatan Akhir

1 Untuk pembahasan mengenai pajak hadiah dan harta benda serta pajak pengalihan generasi, lihat Subjudul A, Bagian VI:Peningkatan Pembebasan Pajak Harta dan Hadiah, Komite Bersama Perpajakan, Penjelasan Umum Hukum Publik 115-97, 20 Desember 2018, https://www.jct.gov/publications.
html?func=startdown&id=5152 (terakhir diakses 31 Oktober 2022).

2 pub. L.115-97.

3 Setelah berakhirnya ketentuan TCJA ini, jumlah pajak hadiah dan warisan serta pengecualian pajak transfer generasi kembali menjadi $5 juta per orang, diindeks untuk inflasi mulai tahun 2010. Internal Revenue Code (IRC) § 2010(c)(3)(B)(ii). Jumlah pengecualian tahun 2026 yang digunakan di sini merupakan perkiraan berdasarkan asumsi inflasi di masa depan.

4 Hanya pertumbuhan nilai aset yang dialihkan yang terjadi setelah hadiah tidak termasuk pajak pengalihan, karena nilai pada tanggal pemberian akan ditambahkan kembali ke harta kena pajak orang yang meninggal di masa depan, sesuai dengan IRC §2001(b)(1)(B).

5 26 USC § 1014. Lihat juga “Dasar Pajak Penghasilan atas Properti yang Diterima,” dalam Subjudul A, Bagian VI:Peningkatan Pembebasan Pajak Harta dan Hadiah, Komite Bersama Perpajakan, “Penjelasan Umum Hukum Publik 115-97,” 20 Desember 2018, https://www.jct.gov/publications. html?func=startdown&id=5152 (terakhir diakses 31 Oktober 2022).

6 Harta Karun. Reg. §20.2010-1(c), diumumkan sesuai dengan kewenangan yang diberikan dalam IRC § 2001(g)(2). Pada tanggal 27 April 2022, Departemen Keuangan AS mengeluarkan usulan peraturan yang berisi pengecualian terhadap aturan ini. Aturan ini tidak berlaku terhadap transfer tertentu yang termasuk dalam harta bruto donor, transfer yang dilakukan dengan janji yang dapat dilaksanakan, dan jumlah lain yang digandakan dalam dasar pengenaan pajak. Yang juga dikecualikan adalah barang-barang yang seharusnya termasuk dalam harta kotor donor tetapi untuk pengalihan, pelepasan atau penghapusan kekuasaan atau kepentingan dalam waktu 18 bulan setelah kematian. Prop.Harta Karun. Reg. § 20.2010-1(c)(3), 87 FR 24918 (27 April 2022).

7 Lihat, IRC § 2513.

8 Pada gambaran paling mendasar, strategi SLAT adalah pemberian dari salah satu pasangan (pasangan donor) kepada suatu kepercayaan yang tidak dapat dibatalkan demi kepentingan pasangan lainnya (pasangan penerima manfaat) dan, mungkin, orang lain. Pasangan penerima manfaat dapat menerima distribusi dari SLAT, namun SLAT dirancang untuk dikecualikan dari harta kotor pasangan penerima manfaat dan tidak dikenakan pajak tanah ketika pasangan penerima manfaat meninggal. Pasangan donor juga dapat mengalokasikan jumlah pembebasan dari pajak transfer yang melewatkan generasi ke SLAT, menjadikan nilai aset yang dihibahkan dan apresiasi berikutnya atas nilainya dibebaskan dari pajak properti di masa depan selama beberapa generasi. Tentu saja, rencana setiap keluarga dan keluarga berbeda-beda. Kepercayaan bisa menjadi rumit, dan tidak boleh dilakukan tanpa mendapatkan nasihat. Menciptakan segala jenis kepercayaan melibatkan pertimbangan hukum, pajak, dan keuangan. Anda harus berkonsultasi dengan penasihat hukum, pajak, dan penasihat lainnya untuk menentukan apakah pembuatan SLAT tepat untuk keluarga Anda dan bagaimana pembuatan SLAT akan berdampak pada tujuan dan rencana Anda.

9 Wajib Pajak yang belum menikah mungkin akan mengalami kesulitan dalam mentransfer aset meskipun masih mempunyai akses tidak langsung terhadap aset tersebut. Para pembayar pajak tersebut dapat mempertimbangkan untuk mendirikan perwalian perlindungan aset yang diselesaikan sendiri di negara bagian yang mengizinkan pendiriannya, seperti Delaware atau Ohio. Misalnya, 12 Del. C. §§ 3570, dst.; Kode Pendeta Ohio §§ 5816.01, dst. Perwalian tersebut memungkinkan pencipta perwalian untuk menjadi penerima perwalian yang bebas dan tidak membuat aset perwalian tunduk pada tuntutan kreditor penerima perwalian atau menyebabkan nilai perwalian dimasukkan ke dalam harta kotor pencipta dan dikenakan pajak harta benda ketika pencipta meninggal dunia. Perwalian ini bukannya tanpa kontroversi dan kehati-hatian harus diberikan saat menciptakan dan memeliharanya. Selain itu, negara bagian lain mungkin tidak menghormati aspek perlindungan kreditur dari perwalian tersebut. Lihat, secara umum, In re Huber, 493 B.R. 798 (Bankr. W.D. Wash. 2013), proses selanjutnya, Waldron v. Huber (In re Huber), 2013 Bankr. LEXIS 4981 (Bankr. W.D. Wash. 2013), aff'd, 2014 US Dist. LEXIS 94574 (W.D. Wash. 2014).

10 Jumlah diskon penilaian, jika ada, harus ditentukan melalui penilaian yang dilakukan oleh penilai yang berkualifikasi. Bdk., Harta Karun. Reg. § 301.6501(c)-1(f).